Aus § 34c wird § 34k GewO: Was sich bei Darlehen ändert – und welche Auswirkungen dies auf Ihre VSH-Deckung hat
Stand: 10.11.2026
Wer seine Kunden bei Darlehen und Finanzierungen begleitet, muss sich in wenigen Tagen auf neue Spielregeln einstellen. Der Gesetzgeber ordnet die Zulassung für Darlehensvermittler neu. Das Ziel dahinter? Mehr Verbraucherschutz und klarere Anforderungen an alle, die bei Krediten beraten oder den Abschluss vermitteln.
Konkret bedeutet das: Am 20. November 2026 ist Stichtag. Dann löst der völlig neue § 34k GewO den altbekannten § 34c (genauer: Abs. 1 Satz 1 Nr. 2) ab, der damit ersatzlos aus dem Gesetzestext verschwindet. Im Übrigen bleibt § 34c GewO unberührt.
Das Problem für die Vermögensschaden-Haftpflicht (VSH)
Für Ihren Berufsalltag wirft das eine wichtige Frage auf: Was passiert eigentlich mit Ihrer Vermögensschaden-Haftpflicht? Wenn die versicherte Tätigkeit in den Versicherungsbedingungen noch über den alten § 34c definiert ist, greift dieser Verweis ab dem Stichtag rechtlich ins Leere. Hinzu kommt, dass der neue § 34k den Kreis der Tätigkeiten verändert – er erfasst künftig auch Finanzierungshilfen nach § 506 BGB, also Finanzierungsleasing, das Teilzahlungsgeschäft und den entgeltlichen Zahlungsaufschub, während die Vermittlung von reinen Unternehmensdarlehen plötzlich komplett erlaubnisfrei wird.
Um es vorwegzunehmen: Sie können sich entspannt zurücklehnen. Wir haben bereits mit unseren Konzeptpartnern gesprochen und die Weichen gestellt, damit Ihr Versicherungsschutz nahtlos und rechtssicher bestehen bleibt.
Wie die Gesellschaften das im Detail lösen und wen die neue Erlaubnispflicht überhaupt trifft, haben wir hier für Sie zusammengefasst:
Wer braucht künftig die Erlaubnis?
Jeder, der gegen Vergütung (oder einen sonstigen wirtschaftlichen Vorteil) Allgemein-Verbraucherdarlehen oder Finanzierungshilfen vermittelt, nachweist, dazu berät oder in anderer Weise beim Abschluss behilflich ist.
Erlaubnisfrei bleiben weiterhin u.a.:
- Reine Tippgeber
- Mitarbeitende eines Unternehmens mit entsprechender Erlaubnis
- Kredit‑, Wertpapierinstitute und Kapitalverwaltungsgesellschaften (mit KWG‑, WpIG- bzw. KAGB-Erlaubnis)
- Darlehensvermittelnde Händler/Dienstleister (unter bestimmten Voraussetzungen: nur Finanzierung eigener Warenverkäufe oder eigener Dienstleistungen, weniger als 250 Mitarbeitende und entweder höchstens 50 Mio. € Umsatz oder höchstens 43 Mio. € Bilanzsumme)
- Die Vermittlung von Darlehen an Unternehmen – sie fällt nicht unter § 34k Abs. 1 GewO, der nur Allgemein-Verbraucherdarlehen und Finanzierungshilfen erfasst
Wie wirkt sich das auf Ihren VSH-Vertrag aus?
Sie müssen bei bestehenden Verträgen über unsere Konzeptpartner nicht aktiv werden – die Änderungen erfolgen beitragsfrei. Der folgende Überblick zeigt, wie unsere Konzeptpartner vorgehen. Einzelne Punkte sind zum Zeitpunkt der Veröffentlichung teilweise noch in Abstimmung; wir halten Sie dazu auf dem Laufenden und schreiben Sie selbstverständlich individuell noch einmal an.
ALLCURA (Details noch in Abstimmung)
Ansatz: Die ALLCURA orientiert sich eng am neuen Gesetzestext. Versichert ist die Tätigkeit als Darlehensvermittler (§ 34k Abs. 1 GewO) bzw. Honorar-Darlehensberater (§ 34k Abs. 5 GewO).
Tätigkeitsformen: Damit sind alle Formen der Tätigkeit erfasst – die Vermittlung ebenso wie der Nachweis, die Beratung und die Hilfestellung beim Abschluss. Über den Verweis auf § 34k Abs. 1 GewO gelten sie auch für die entgeltlichen Finanzierungshilfen nach § 506 BGB.
Unternehmensdarlehen: Da diese ab dem 20. November 2026 erlaubnisfrei sind, stimmen wir uns aktuell noch mit der ALLCURA ab.
Umsetzung: Die neuen Bedingungen liegen im Entwurf vor und greifen im Neugeschäft oder bei Umstellungen. Dabei soll der Ausschluss für Kapitalanlagen erweitert werden und künftig auch Darlehen umfassen, die der Finanzierung einer Kapitalanlage dienen.
Bestand: Der Schutz im Bestand bleibt im bisherigen Umfang erhalten, auch wenn noch auf den alten Paragrafen verwiesen wird.
Allianz
Ansatz: Die Allianz wird die Vermittlung von Allgemein-Verbraucherdarlehensverträgen in den VH 70 regeln. Über die VH 72 wird die Tätigkeit als Honorar-Darlehensberater versichert.
Tätigkeitsformen: Auf unsere Nachfrage hat die Allianz schriftlich bestätigt, dass mit dem Verweis auf § 34k Abs. 1 GewO alle dort geregelten Tätigkeiten und Produkte erfasst sind – die Vermittlung ebenso wie der Nachweis, die Beratung und die Hilfestellung sowie die entgeltlichen Finanzierungshilfen nach § 506 BGB.
Unternehmensdarlehen: Die Vermittlung von Unternehmensdarlehen ist auch weiterhin im bedingungsgemäßen Umfang versichert.
Umsetzung: Die Bedingungen werden im November angepasst: in den VH 70/01 und den VH 72/01 jeweils Teil 2 F.
Bestand: Die Allianz hat Kunden mit dem Baustein „Sonstige Finanzdienstleistungen“ bereits proaktiv angeschrieben und klargestellt: Die Vermittlung nach § 34k GewO fällt unter die bereits versicherte Vermittlung von Finanzierungen. Durch unsere Innovationsklausel gilt der Schutz nach § 34k Abs. 1 GewO automatisch für den gesamten Bestand. Eine Vertragsumstellung ist nicht erforderlich. Diejenigen, die hingegen erst zukünftig Honorar-Darlehensberatung nach § 34k Abs. 5 GewO absichern möchten, mögen bitte sehr gerne auf uns zukommen.
ERGO
Ansatz: Der Schutz für § 34k Abs. 1 und Abs. 5 GewO gilt ab dem 20. November 2026. Alte Verweise auf § 34c sind unschädlich.
Tätigkeitsformen: Über den Verweis auf § 34k Abs. 1 GewO sind die Vermittlung, der Nachweis, die Beratung und die Hilfestellung beim Abschluss erfasst, ebenso die entgeltlichen Finanzierungshilfen nach § 506 BGB.
Unternehmensdarlehen: Die erlaubnisfreie Vermittlung von Unternehmensdarlehen (inkl. Nachweis) ist ausdrücklich mitversichert.
Umsetzung: Die Versicherungsbedingungen werden voraussichtlich erst im neuen Jahr überarbeitet. Um für Sie sofortige Klarheit über den Versicherungsschutz zu schaffen, haben wir mit der ERGO einen Sideletter zum Rahmenvertrag vereinbart. Die Klauseln dieses Sideletters werden in die neuen Bedingungen einfließen. Die Umstellung im kommenden Jahr wird für Sie beitragsfrei erfolgen. Der Sideletter ist bereits jetzt hier abrufbar.
Bestand: Die Regelungen aus dem Sideletter gelten für alle bestehenden und neuen Verträge mit Finanzierungsbaustein.
R+V (Details noch in Abstimmung)
Ansatz: Die R+V wird die Risikobeschreibung FINANZ anpassen und künftig die Vermittlung von Darlehensverträgen ohne Bezug auf eine spezifische Erlaubnisnorm versichern.
Tätigkeitsformen: Über unsere speziellen John-Bedingungen, die unserem Konzept zugrunde liegen, nehmen wir ausdrücklich die Beratung, den Nachweis der Gelegenheit zum Abschluss, die anderweitige Hilfestellung, entgeltliche Finanzierungshilfen nach § 506 BGB und den Honorar-Darlehensberater auf. Die R+V hat diesem Vorgehen bereits zugestimmt, der konkrete Bedingungstext ist in der finalen Abstimmung.
Unternehmensdarlehen: Weil die Risikobeschreibung nicht mehr an eine Erlaubnisnorm anknüpft, sind auch die erlaubnisfreien Unternehmensdarlehen automatisch abgedeckt.
Umsetzung: Die geänderte Risikobeschreibung FINANZ gilt im Neugeschäft; den Einführungstermin hat die R+V noch nicht mitgeteilt. Die Umstellung erfolgt beitragsfrei.
Bestand: Hier greift unsere Innovationsklausel. Verbesserungen gelten automatisch für laufende Verträge.
Fazit & Handlungsbedarf für Sie
1. VSH-Deckung: Über keinen unserer Konzeptpartner ist eine aktive Vertragsumstellung Ihrerseits erforderlich. Der Versicherungsschutz wird rechtzeitig zum Stichtag lückenlos angepasst. Tipp: Wenn Sie Finanzierungen vermitteln, den Baustein aber noch nicht in der VSH haben, melden Sie sich gerne bei uns für einen Einschluss!
2. Ihre Gewerbeerlaubnis: Achtung – auch wenn versicherungsseitig alles geregelt ist, müssen Sie die Umschreibung bzw. Neuerteilung Ihrer Erlaubnis nach § 34k GewO natürlich selbst bei der zuständigen Behörde beantragen! Eine Berufshaftpflichtversicherung ist dafür übrigens keine Voraussetzung.
3. Vermitteln oder beraten – nicht beides: Nach § 34k Abs. 5 Satz 2 GewO dürfen Honorar-Darlehensberater keine Tätigkeit als Darlehensvermittler und Darlehensvermittler keine Tätigkeit als Darlehensberater ausüben. Diese Entscheidung bestimmt auch, welcher Baustein gebraucht wird – bei der Allianz sogar, welches Bedingungswerk.
4. Vorsicht Falle bei Tippgebern: Die Grenze zur erlaubnisfreien Tippgeber-Tätigkeit wird durch das neue Gesetz sehr eng gezogen. Bisher umfasste die Erlaubnispflicht nur das Vermitteln und den Nachweis. Künftig sind auch die Beratung und jede andere Hilfestellung beim Abschluss erlaubnispflichtig, sofern dafür ein wirtschaftlicher Vorteil gewährt wird. Achten Sie hier in Ihren Netzwerken genau auf die Abgrenzung!
Sie haben Fragen zur Umstellung? Kommen Sie gerne auf uns zu!
Ihr Ansprechpartner zu diesem Beitrag
Ass. jur. Christian Lübben
c.luebben@haftpflichtexperten.de
